Optymalizacja podatkowa w działalności przedsiębiorstw – cele, narzędzia, ryzyko oraz korzyści

Abstrakt

Artykuł prezentuje analizę optymalizacji fiskalnej stosowanej powszechnie przez korporacje międzynarodowe. Zawarto w nim kluczowe aspekty związane z opisywanym zagadnieniem, takie jak definicje, cele i instrumenty optymalizacji podatkowej.

Głównym celem optymalizacji, rozumianej jako wszelkie zgodne z prawem działania zmniejszające poziom obciążeń fiskalnych, jest maksymalizacja zysku przedsiębiorstwa. Dążenie do powyższego celu umożliwiają narzędzia, takie jak ceny transferowe, opłaty licencyjne i menadżerskie, wypłaty dywidend oraz pożyczki fasadowe. Optymalizacja możliwa jest między innymi dzięki istnieniu tak zwanych rajów podatkowych i centrów offshore. W artykule przedstawiono główne miejsca ich występowania.

W tekście zawarto także opis potencjalnych kosztów i korzyści, wynikających ze stosowania przez przedsiębiorstwa metod optymalizacyjnych. Szczególnie istotne koszty związane są z brakiem klarownych przepisów podatkowych, niejednorodnym podejściem organów sądowych, wysokimi opatami administracyjnymi oraz ze sporami dotyczącymi odmienności interesów. Korzyści natomiast wynikają przede wszystkim z minimalizacji obciążeń podatkowych i redukcji kosztów, co determinuje maksymalizację zysku netto oraz wzmocnienie pozycji konkurencyjnej zarówno na rynku krajowym, jak i światowym.

Ostatnia część pracy zawiera przykłady działań minimalizujących poziom obciążeń podatkowych wdrażane przez spółki notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. W odniesieniu do powyższego warto zaznaczyć, że najczęściej wybieranymi przez przedstawione korporacje krajami będącymi destynacją optymalizacji były Holandia i Cypr.